中欧财富管理研究中心主任芮萌：中国式家族办公室助力财富向善
家族企业是中国经济增长的重要引擎，在社会主义市场经济中发挥着重要作用。在新发展格局下，我国家族企业面临着代际传承和转型升级的双重挑战。
家族企业传承面临哪些压力？中国式家族办公室应发挥哪些作用？在2023中欧金融与投资论坛暨CLF50年度会议期间，《中国经营报》记者专访了中欧国际工商学院金融与会计学教授、中欧财富管理研究中心主任、中欧陆家嘴金融50人论坛（CLF50）核心成员芮萌。
芮萌指出，家族企业不只是一个积累财富和追求个人享受的载体，它有更加伟大的使命，有精神、价值观、爱和社会责任。他特别强调，向善是家族传承的真正DNA。中国式家族办公室应通过一揽子工具提供综合性解决方案，帮助家族的基业长青，同时传递更多的社会影响力。
转型和传承是系统工程
《中国经营报》：目前，家族企业的财富传承面临哪些风险？
芮萌：目前，家族企业面临的风险主要有宏观、行业、企业、家庭以及个人5个层次，涵盖了全面的风险。
在宏观方面，国内环境和国际环境发生了改变。从国内看，我国整体发展模式发生了改变，从过去的高速增长迈向现在的高质量发展。
在行业方面，很多家族企业所处的行业在全球分工产业链中属于较低端，随着传统产业利润率逐渐降低，产业必然面临转型需求。比如，企业需在数字化和低碳节能绿色发展过程中进行转型。同时，与财富相关的税收政策改变也是家族企业面临的风险之一。
在企业方面，大多数中国家族企业的第一代创始人，眼下正面临着企业转型和传承的双重考验。在转型方面，由于技术的老化加上我国劳动力和成本不断上升，竞争优势减弱，是否要跨境发展是企业层面需要思考的问题。从全球来看，产业转移从美国到德国到日本再到“亚洲四小龙”，再从中国到东南亚，面对全球产业转移，如何转型是企业面临的挑战。在传承方面，选谁做接班人、如何培养、何时培养。过去中国老一代企业主要依靠人治、个人魅力和领导力带领企业，而现在新一代企业则需要制度建设。许多年轻的二代接班人在国外接受教育，更倾向于信任制度而非人。如何从人治到制度，这需要文化和组织架构上的转变。
在家庭方面，例如遗嘱、家产分配不公平、子女之间的矛盾以及一代或者二代的婚姻等都是家族传承可能面临的问题。
在个人方面，主要面临个人生活作风、健康和意外风险。有的企业家没有洁身自好，沾染赌博等不良习惯，很可能使家族财富一夜倾家荡产；有的企业家突遭意外，生前没有做任何安排，导致家族传承陷入混乱境地。
《中国经营报》：基于上述困难，家族企业如何规划财富传承？
芮萌：转型和传承是不可分割的系统工程，是家族企业传承必须解决的问题。
家族传承的基础是企业能够基业长青并且可持续发展。企业要实现基业长青，需要穿越周期和迭代转型。我国的家族企业如果抓不住产业转移和变迁，经营可能面临很大问题。对此，中欧国际工商学院在课程中，首先要帮助企业进行梳理，其次找到第二曲线。
如何合法合规合理地传承？
《中国经营报》：现在越来越多的家族办公室兴起，如何看待这一现象？
芮萌：家族办公室在中国蓬勃发展是因为有巨大的市场需求。2021年福布斯发布亿万富翁报告，资产超过10亿美元的家族或者是个人，一共有2672人。其中，中国有724人，这是中国首次超过美国成为全世界富豪最多的国家。在2021年新上榜的有将近500人，其中40%是来自于中国内地，这个有巨大的需求。
被创造出来的财富，首先有治理的需求，这是中国家庭或者是企业家所关注的问题。中欧家族办公室首席架构师课程的第一个模块是家族办公室体系，涵盖家族治理，比如家族精神的培养、家族宪法的制定、家族传承的机制和家族创新。
此外，家族企业关心的风险，有外部风险、企业经营风险、家业和企业隔离风险、家族成员风险、企业的法律合规风险、婚姻风险等。中欧家族办公室首席架构师课程的第二个模块主要围绕财富保护展开，通过信托、协议、保险、海外身份安排、慈善基金会等工具，帮助家族实现基业长青。
除此之外，家族企业还关心关于人力资本的培养，比如二代的教育、人格技能的培养、如何与家族共生的职业经理人培养等。除了人力资本以外，还有社会资本，家族企业越来越多地考虑承担社会责任、回馈社会，积累家族的社会资本。为了满足企业家们这方面的需求，中欧家族办公室首席架构师课程的第三个模块讲传承，包括慈善、教育、家庭文化建设等。
《中国经营报》：你认为，中国式家族办公室要发挥哪些作用？
芮萌：家族办公室在企业传承和家族财富传承当中发挥着至关重要的作用。家族办公室的作用可以从家族财富的管理开始，到财富隔离、家族治理，最后让财富创造幸福。
在新征程下，中国式家族办公室除了要具备传统西方家族办公室要承担的角色和作用以外，还有新的任务：
第一个任务是在国家法律有重大改变的时候，家族办公室就要做好守门员的工作，要有底线思维，帮助企业家做好合规和风险管理。
第二个任务是帮助中国企业家在影响力投资、ESG投资、慈善公益方面发挥积极的作用。中国要从高速增长迈向高质量增长，企业也需要高质量增长，中国式家族办公室有新的维度。一方面，家族办公室要赋能实体经济，进行科技创新；另一方面，家族办公室帮助家族扩大社会影响力，家族企业从追逐短期目标为导向，变成追求基业长青为目标。从个体理性变成集体理性，从利己到利他、从个人到家庭、从家族到社会、从逐利到向善，如何让财富创造幸福，同时也让财富能够改变社会是未来的发展方向。
总而言之，家族企业不只是一个积累财富和追求个人享受的载体，它有更加伟大的使命，它有精神、价值观、爱和社会责任。向善是家族传承的DNA，一个家族有很多目标，创造财富是其中一个目标，还有积极的社会影响力、追求家庭的幸福，以及实现家族企业的基业长青。
家族办公室是非常重要的管家，可以通过一揽子工具提供综合性解决方案，帮助家族的基业长青。希望中国式家族办公室能够做到以人为本，以爱为先，让财富使整个社会变得更加幸福。
来源丨中国经营报
